Покупать ли валюту? Снимать наличные со счетов или, наоборот, открыть вклад? Что будет с ценами на недвижимость? Вадим Погосьян, финансовый консультант, инвестор с 20-летним стажем, ответил на самые волнующие вопросы о деньгах в рамках вебинара «Новая финансовая реальность», организованного издательством МИФ. Публикуем отрывки из вебинара.
Советы, приведенные в статье, не являются индивидуальными инвестиционными рекомендациями и актуальны на момент публикации.
Покупать ли сейчас валюту?
По курсу 120-150 ₽ валюту покупать не стоит. Скорее всего, в обозримом будущем стоимость доллара будет в районе 100 ₽. Если вы купите сейчас по 120-150 ₽, рискуете потерять деньги. Разумнее разместить рублевые накопления на вклад под 18-20% годовых — сейчас банки предоставляют такую возможность.
Покупать ли сейчас недвижимость?
Цены на недвижимость сейчас сильно взвинчены, и это очень похоже на ситуацию 2014 года, когда ввели первые санкции. Однако тогда цены быстро пошли вниз. Сейчас, скорее всего, произойдет то же самое. Если вы купите недвижимость на пике, велика вероятность, что продать по той же цене не сможете. Можно вложить в недвижимость 20-30% капитала, но все накопления вкладывать в квадратные метры не стоит.
Покупать ли сейчас бытовую технику и электронику?
*Советы из статьи не являются индивидуальными инвестиционными рекомендациями и актуальны на момент публикации.
Цены на технику тоже перегреты. Не забывайте, что Россия изолирована только с западной стороны. Никто не изолировал нас с восточной стороны и никто не ограничил наших соседей (кроме Беларуси). Есть Казахстан, Армения, Грузия. Всегда найдутся бизнесмены, которые будут поставлять технику оттуда. Да, она будет дороже, чем до всей этой ситуации, но дешевле, чем сейчас. В крайнем случае вы сможете купить все нужное на вторичном рынке.
Стоит ли ожидать дефолтов банков и забирать деньги с депозитов?
С крупными банками, вероятнее всего, ничего не произойдет, депозиты можно не трогать. Если банк не очень крупный, то за депозиты на сумму меньше 1400 000 ₽ тоже можно не переживать — они застрахованы и в случае банкротства банка будут вам возвращены.
Нужно ли держать деньги в разных банках?
В зависимости от суммы. Если ваши сбережения больше 1 400 000 ₽ и если вы держите средства в банках 2-3 уровня, то да. Если держите средства в крупных банках, можно не переживать.
Стоит ли рассматривать ВТБ как банк для вклада с учетом наложенных на него санкций?
Несмотря на все санкции, ВТБ остается системообразующим банком. Нет сомнений, что государство будет его поддерживать. Поэтому да, вы можете его рассматривать. Вероятность, что банк разорится, в данный момент минимальная.
Могут ли вклады быть национализированы?
Национализации вкладов, скорее всего, не будет. Если говорить о совсем мрачной ситуации, государству может потребоваться валюта. Тогда может быть установлен единый курс центрального банка, по которому вам будет предложено из валюты перейти в рубли. О том, чтобы национализировать и забрать вклады, сейчас речи не идет.
В России будет дефолт, как в 1998 году?
России присвоили преддефолтный рейтинг, но это не означает, что ситуация будет развиваться по сценарию 1998 года. Тогда Россия не смогла расплатиться по своим обязательствам, сейчас дефолт скорее технический. Когда Россия или крупные компании берут займы, они подписывают определенный порядок их погашения. Но наше правительство решило, что если держатель займа находится в одной из «недружественных» стран, то российская компания или Российская Федерация имеет право погасить займ в рублях, то есть нарушит порядок погашения. Это и считается дефолтом. Но речи о том, что Россия не будет расплачиваться по обязательствам, сейчас не идет.
Стоит ли досрочно гасить ипотеку или лучше положить свободные деньги на вклад?
Идея простая: если ипотека у вас под 7-8%, а вклад 20%, то не имеет смысла гасить ипотеку, лучше положить деньги на вклад. Гасить кредиты досрочно имеет смысл, если ставка по ним выше, чем ставка, под которую вы можете размещать средства.
Лучше положить деньги на вклад или купить ценные металлы?
Не надо делать ставку на что-то одно. Портфель должен состоять из разных активов. Вы можете разместить часть денег на депозит, часть (не больше 25%) вложить в драгоценные металлы. Не ищите актив, который вас обогатит, лучше создавайте максимально широкий портфель. Какие-то вложения оправдают себя, какие-то нет, но в целом вы будете защищены. Поэтому не думайте в категориях либо-либо: берите и то, и другое.
Стоит ли покупать акции российских компаний? Каковы их перспективы?
Факторов для роста российского рынка много, но и факторов для снижения тоже. Государство объявило, что будет поддерживать фондовый рынок. В первую очередь, скорее всего, те компании, которые занимают наибольшую долю в индексе Московской биржи — российские голубые фишки.
Еще есть такая штука, как buyback, когда компании сами выкупают свои акции. У многих компаний сейчас достаточно свободных денег, чтобы это делать, — это тоже поддержит рынок.
Но предсказать, как будет развиваться ситуация, очень сложно. Если вы верите в российский рынок, покупайте акции регулярно небольшими частями. Но сделайте так, чтобы акции российских компаний в портфеле не составляли больше 30%.
Стоит ли инвестировать в акции китайских компаний?
С точки зрения перспектив китайские акции выглядят достаточно интересно, но есть определенные риски. У большинства российских инвесторов нет прямого доступа к китайским акциям: вы можете купить либо etf, либо акции, которые торгуются в США. Если изоляция России будет увеличиваться, у нас может пропасть доступ к американским бумагам. Тогда продать эти акции вы не сможете. Но этого может и не произойти.
Если хотите поучаствовать в потенциальном росте китайского рынка, можете купить акции на какую-то часть портфеля, не забывая о рисках.
Стоит ли покупать юани?
Почему нет? Но не пытайтесь на них много заработать. Это валюта развивающейся страны, она бывает излишне волатильной. Может так случиться, что в тот момент, когда вы решите ее продать, она будет падать. Еще один недостаток хранения сбережений в юанях в России — в том, что наличных юаней в стране нет и активного рынка юаней тоже нет. Поэтому покупайте, но без фанатизма, на какую-то небольшую часть сбережений.
Материал подготовлен по вебинару «Новая финансовая реальность». Вы можете посмотреть запись вебинара целиком.
